Účtovne škandály veľkých amerických korporácií nútia investorov a analytikov pozorne nazerať na účtovné metódy, ktoré sa používajú v rôznych krainách sveta.

Ratingová agentúra Standard & Poor´s zistila, že štyri najväčšie japonské banky používajú „diery“ v zákonoch o účtovníctve, aby zvýšili vlastné príjmy. Ako vyplýva z analýzy, banky Mizuho Holdings, UFJ Holdings, MTFG a SMBC aktívne využívali medzery v účtovných normách opisujúcich swapy, pri ktorých sa medzi kupujúcim a predávajúcicm výmieňajú finančné aktíva v rôznych menách. Účtovaním príjmov z týchto operácií banky podstatne zvýšili ukazovatele vlastných príjmov.

Metódy sú síce v súlade so zákonom, avšak analýza Standard & Poor´s sa objavila v čase, ktorý japonským bankám nepraje.

V súčasnosti investori s veľkým podozrením počúvajú o akýchkoľvej účtovných postupoch. Analýza ratingovej agentúry spochybňuje tvrdenia bánk, ktoré vyhlásili, že príjmy sa im zvýšili vďaka úverovým operáciám a pomáhajú im kompenzovať stratové úvery.

Úrokový swap je dohoda medzi dvomi stranami o výmene úrokov z úverov, ktoré majú rôzne podmienky, ale súčasne ide o rovnaké požičané sumy. Napríklad plávajúce úroky sa môžu vymeniť za pevné. Výpočet sa robí na základe rozdielu v úročení a celková suma pôžičky mení majiteľa.

V účtovných normách v Japonsku nie sú rozlíšené swapy uzatvárané kvôli špekulácii a swapy uzatvárané kvôli zaisťovaniu kurzu základných finančných aktív ako akcie, alebo kurzy mien.

Audítorské firmy dovoľujú bankám deklarovať, že tieto oprácie sa robia kvôli zaisťovaniu. Ako je to v skutočnosti, to nikto nevie.

Standard & Poor’s vypočítala, že úrokové swapy zabezpečili 27 % celkového rastu príjmov banky Mizuho, ktorá je najväčšou bankou sveta z hľadiska finančných aktív. Banka UFJ mala tento ukazovateĺ väčší o 21 %, SMBC o 80 %. Banka MTFG mala rast príjmov zo swapov o 158 % vyšší ako celkový rast príjmov.

Údaje o úrokových swapoch sú dôkazom toho, že banky sa snažia dosiahnuť rast finančných ukazovateľov skôr vďaka vhodnému usmerneniu finančných výkazov ako vďaka úverovým operáciám. Od budúceho roku sa tento účtovný postup nebude dať použiť