Pod straty otvorených podielových fondov členov Asociácie správcovských spoločností (ASS) sa uplynulý týždeň podpísal najmä pokles amerických akciových trhov po účtovných škandáloch firiem WorldCom a Xerox. Najviac pritom znehodnotili svoje podiely strešné fondy spravované spoločnosťou KBC Master Fund, keď fond fondov Sectors oslabil o 7,29 % a fond Equity zaznamenal 6,78-percentnú stratu. Vyplýva to z údajov zverejnených ASS.

Minulotýždňové účtovné aféry vo významných podnikoch podkopali dôveru mnohých zahraničných investorov, ktorí presunuli finančné prostriedky na mimoamerické trhy. Oslabenie akciových trhov pritom spôsobilo podľa Branislava Habána z Istro Asset Managementu aj výrazné znehodnotenie amerického dolára. „Od budúceho týždňa začnú firmy zverejňovať hospodárske výsledky za druhý štvrťrok, čo by malo vyvolať nárast akciových trhov,“ konštatoval. Zo strednodobého hľadiska sú však očakávania investorov skôr pesimistické, keďže spochybnili aj udržateľnosť tempa obnovy americkej ekonomiky.

V uplynulom týždni zhodnotilo svoje podiely len päť akciových fondov. Najviac sa pritom darilo Európskemu akciovému fondu od Tatra Asset Managementu (TAM), ktorý skončil s 1,02-percentným ziskom. Rovnako, o 0,67 %, posilnili minulý týždeň fond Valeur správcovskej spoločnosti Veritas SG aj fond European Equity Fund od Pioneer Investments. S viac ako šesťpercentnou stratou skončil rastový fond Teleworld Stock spravovaný spoločnosťou Capital Invest a dva akciové fondy od J&T Asset Managementu, Japan a Hi-tech, znehodnotili svoje podiely o 5,84 %.

Ani dlhopisovým fondom sa príliš nedarilo, keď väčšina z nich skončila v záporných číslach. Viac ako 4-percentné oslabenie zaznamenal Dolárový dlhopisový fond spoločnosti TAM a so stratou 2,76 % skončil fond Corporate Bond Fund od Volksbanken-KAG. Najvyššie zhodnotenie na úrovni 0,4 % dosiahol výnosový fond Euro Government Bond spoločnosti Capital Invest.

Medzi zmiešanými fondmi sa podarilo posilniť svoje podiely len Zahraničnému rastovému fondu od Amslico AIG Funds, ktorý dosiahol 0,77-percentný zisk, a zmiešanému fondu Bonus spravovanému firmou Prvá Penzijná. Fond Prvej Penzijnej zhodnotil o 0,17 %. S takmer 3,5-percentnou stratou uzatváral týždeň fond Živnobanky Interkonto. Vyvážený rastový fond od VÚB Asset Managementu za týždeň oslabil o 1,65 %.

Fondy fondov uzatvárali týždeň so zápornými číslami, keď sa ich straty pohybovali v pásme od 0,27 do 7,29 %. Najvyššie straty pritom zaznamenali fondy spravované spoločnosťou KBC Master Fund. Viac ako sedempercentný pokles hodnoty podielov pritom zaznamenal fond Master Fund Sectors, Master Fund Equity znehodnotil o 6,78 % a dynamický fond Master Fund ČSOB oslabil o 5,87 %.

Všetky fondy peňažného trhu pokračovali aj uplynulý týždeň v miernom zhodnocovaní svojich podielov.